19년 차 전문가에게 듣는 반도체와 투자 전망

메리츠증권과 함께하는 라이브 투자 전망

1. 반도체 시장 경험과 메리츠증권의 리서치 철학

• 2007년 삼성증권에서 반도체 연구 시작, 바클레이즈와 메리츠에서의 경험
• 메리츠증권의 준법 정신과 내부 승격 시스템
• 김선우 연구원의 오랜 경험과 메리츠증권의 독특한 평가와 보상 시스템

2. 반도체 시장 동향

• 삼성전자와 하이닉스: 삼성전자의 안정성과 하이닉스의 고도의 성장이 각각의 특징
• AI와 HBM의 부상: 하이닉스의 HBM 시장에서의 영향력
• 디램 사이클과 삼성전자의 주가 관계

3. 엔비디아와 AI 시대

• AI의 부가가치를 창출하는 반도체 제조의 중요성 및 TSMC와의 관계
• AI 데이터 센터의 성장과 전력 수요 증가
• 엔비디아의 주도적 역할과 장기 전망

4. 삼성전자의 새로운 도전

• TSMC 대체 가능성으로 삼성이 테슬라와 손을 잡은 계약
• 파운드리 사업에서의 회복 가능성과 전략
• 삼성전자의 광범위한 기기 활용 가능성

5. 기술 발전과 미래 전망

• IT의 전방 시장이 AI로 전환되면서 새로운 15년 사이클 시작
• AI 데이터 센터가 기술 발전을 어떻게 이끌 것인지에 대한 전망
• 메모리 반도체 수요의 계단식 증가 예측

6. 메리츠 리서치와 향후 계획

• 문경원 연구원과의 토론 예고
• 메리츠의 연구 및 리서치 강점 소개
• 빅시프트 책에 대한 소개와 메리츠 리서치의 역할